Acheter des pièces ou des lingots d'or

Qu’est-ce que l’or d’investissement ?

Toutes les pièces et lingots d’or en circulation ne sont pas des supports de placement. Pour être négociés comme métaux précieux et soumis au régime fiscal correspondant, les pièces et lingots d’or doivent appartenir à la catégorie de l’or d’« investissement » qui, depuis le 1^er janvier 2000, fait l’objet d’une définition européenne.

 

Pour être considérés comme de l’or d’investissement :
­les barres, lingots et plaquettes d’or doivent avoir un poids supérieur à un gramme et une pureté égale ou supérieure à 995 millièmes ;

les pièces doivent être d’une pureté égale ou supérieure à 900 millièmes et satisfaire aux conditions suivantes : avoir été frappées après 1800, avoir (ou avoir eu) un cours légal dans leur pays d’origine et être habituellement vendues à un prix qui ne dépasse pas de plus de 80% la valeur de l’or sur le marché libre qu’elles contiennent.

Chaque pays européen doit établir chaque année une liste des pièces qui seront considérées pendant l’année suivante comme de l’or d’investissement. En France, une vingtaine de pièces sont ainsi négociables, au premier rang desquelles le Napoléon qui représente à lui seul l’essentiel des transactions.
Les pièces ou lingots qui ne répondent pas aux critères de l’or d’investissement sont considérés comme étant des biens de collection ou de l’or « industriel ».

 

Savoir
Pour pouvoir être négociées, les pièces ne doivent comporter ni coups ni rayures (il est conseillé de ne pas les nettoyer). Le mieux est de les acheter dans des pochettes scellées, ce qui facilitera leur revente. Quant aux lingots et barres, on considère qu’ils répondent aux critères de pureté lorsqu’ils sont marqués (insculpation) ou livrés avec un certificat (bulletin d’essai).

 

 

Où acheter des pièces et lingots d’or ?

Vous pouvez vous rendre dans des officines spécialisées (bureaux de change et de numismatique situés presque tous, à Paris, dans le quartier de la Bourse), vous adresser à des courtiers spécialisés ou à votre agence bancaire si celle-ci propose ce service.

En passant par votre banque, vous aurez le choix entre prendre effectivement livraison de vos pièces et lingots d’or (à charge pour vous de les stocker dans un endroit sûr) ou les laisser en dépôt à la banque sur un compte non alloué, c’est-à-dire dans les coffres de la banque. Dans ce dernier cas, leur valeur est portée au crédit de votre compte-titres et vous pouvez les revendre simplement en donnant un ordre de vente, comme pour une action.

 

 

Bien conserver vos pièces et lingots d’or

Si vous conservez vos pièces et lingots d’or chez vous, pensez à souscrire une extension de garantie dans le cadre de votre assurance habitation ou une assurance spécifique « objets de valeur » pour vous couvrir contre le vol, l’incendie ou tout autre sinistre. En contrepartie, votre assureur peut exiger que vos pièces et lingots soient enfermés dans un coffre ; il peut même vous imposer l’installation d’un coffre certifié A2P (certification délivrée par le centre national de prévention et de protection, CNPP).

Il existe trois catégories de coffres en fonction de leur résistance aux tentatives de fracturation : des coffres domestiques, des coffres de sécurité et des coffres-forts proprement dits (eux-mêmes divisés en plusieurs classes). A chacune des catégories et classes de coffres correspondent des montants assurables maximaux ; ces montants ne résultent pas d’un barème officiel mais sont les montants habituellement garantis par les assureurs (par exemple, 4.500 euros pour un coffre domestique, 25.000 euros pour un coffre-fort IE et jusqu’à 300.000 euros pour un coffre-fort VIE).

 

Si vous louez un coffre en banque, vous n’avez pas à souscrire d’assurance spécifique, son coût étant compris dans celui de la location (entre 150 euros et 350 euros par an environ). Assurez-vous juste que le plafond de garantie associé au type de coffre que vous louez est suffisant pour vous permettre de bénéficier d’une indemnisation correcte en cas de sinistre.

 

Enfin, sachez que, contrairement à ce qui est prévu en matière d’ouverture et de clôture de compte, les banques n’ont pas à déclarer à l’administration fiscale la signature d’un contrat de location de coffre-fort (même si la banque est tenue de vous réclamer une pièce d’identité lors de la signature du contrat de location).

 

 

A quel prix acheter ?

Depuis la fermeture du marché de l’or à Paris, il n’existe plus de cotation officielle en France pour les pièces et les lingots d’or. Les banques et les principaux intermédiaires sur le marché de l’or se réfèrent aux cotations des pièces et lingots publiées par CPR Or, un opérateur qui fixe les cours et assure la liquidité des pièces et lingots. La cotation est effectuée au fixing tous les jours à 13 heures pour les barres et les pièces les plus échangées et une fois par semaine, le jeudi, pour les autres (les cours sont accessibles sur internet à l’adresse www.cpror.com).

La Banque de France fournit également sur son site internet les cours quotidiens et les moyennes mensuelles du lingot et du Napoléon en euros à l’adresse www.banque-france.fr, rubrique Politique monétaire et marchés, puis rubrique Les taux puis cliquer sur Taux de change.

 

Savoir
Alors que le lingot et la barre d’or valent exactement leur poids en or et suivent le cours de l’once d’or, les pièces peuvent valoir plus ou moins que leur poids en or fin : cette différence est appelée la prime. Elle est positive lorsque la demande est supérieure à l’offre, négative dans le cas contraire.

 

 

Quelles formalités quand vous achetez de l’or ?

Quand vous achetez de l’or, au-delà d’un certain montant, le paiement ne peut pas être effectué en espèces.
Si vous n’êtes pas un client habituel de son établissement, votre interlocuteur doit vous réclamer une pièce d’identité et en conserver les références ou la copie lorsque la transaction est supérieure à 8.000 euros. Ces informations sont destinées à la lutte contre le blanchiment des capitaux.

Par ailleurs, les intermédiaires sont tenus de conserver à l’appui de leur comptabilité tous documents permettant d’identifier leurs clients pendant six ans pour les transactions d’un montant unitaire supérieur à 15.000 euros.

 

Savoir
Même si vous êtes tenu de justifier de votre identité lorsque vous achetez de l’or, vous pouvez demander à votre intermédiaire qu’il préserve votre anonymat vis-à-vis de l’administration fiscale. L’administration fiscale ne peut pas exiger la communication de registres se rapportant à des transactions anonymes.