Titres vifs et actions en assurance vie : comment ça marche dans BforLife

Certains contrats d’assurance vie permettent une exposition à des titres vifs, notamment des actions d’entreprises, via des unités de compte (UC). Pour comprendre le fonctionnement global de cette enveloppe, consultez notre guide de l’assurance vie ou découvrez l’offre d’assurance vie BforBank. L’accès à ces supports dans BforLife doit être vérifié selon le mode de gestion.

• Titres vifs et actions : actions individuelles détenues dans le contrat sous la forme d’unités de compte.

• Complémentarité et diversification : ils complètent utilement d’autres supports comme les ETF en assurance vie ou les fonds traditionnels.

• Risque de perte en capital : la valeur des actions n'est pas garantie et fluctue selon les marchés boursiers.

• Horizon long terme : placement adapté à un horizon éloigné pour amortir la volatilité et éviter la concentration sectorielle.

Titres vifs en assurance vie : de quoi parle-t-on ?

Les titres vifs sont des titres individuels, par exemple une action d’entreprise, à distinguer d’un fonds regroupant plusieurs actifs. En assurance vie, l’exposition passe par une unité de compte et non par un compte-titres détenu directement par l’épargnant.

À distinguer des autres supports d’assurance vie :

• Fonds (OPCVM) : vous achetez des parts d’un portefeuille géré, déjà diversifié.

• ETF : fonds indiciels cotés qui répliquent un indice, avec une diversification automatique.

Les titres vifs complètent efficacement une allocation diversifiée. En complément des marchés boursiers cotés, vous pouvez explorer l'immobilier locatif avec les SCPI en assurance vie ou les entreprises non cotées via le private equity et les FCPR.

Les titres vifs peuvent compléter des fonds ou des ETF si le contrat les référence. Leur intérêt dépend des objectifs, de l’horizon et des risques acceptés.

En ligne, BforLife propose la Gestion Pilotée Profilée avec Amundi et la Gestion Libre sur le seul Fonds Euro Objectif Climat. La Gestion Libre multisupport est annoncée pour le second semestre 2026 ; vérifiez son ouverture effective et les supports accessibles avant d’investir.

En ligne, BforLife propose la Gestion Pilotée Profilée avec Amundi et la Gestion Libre sur le seul Fonds Euro Objectif Climat. La Gestion Libre multisupport est annoncée pour le second semestre 2026 ; vérifiez son ouverture effective et les supports accessibles avant d’investir.

• Sélection des supports : consultez la liste contractuelle et le mode de gestion accessible. Ne confondez pas exposition aux actions via un fonds et accès à une action individuelle.

• Arbitrages : ils permettent de déplacer l’épargne entre supports, selon les possibilités du contrat et du mode de gestion.

• Suivi : consultez votre espace BforBank et l’information annuelle de l’assureur. En Gestion Pilotée Profilée, une information trimestrielle de gestion est également annoncée.

• Liquidité et exécution : les sommes restent disponibles à tout moment, via un rachat (retrait). Les opérations sont exécutées dans les délais prévus par le contrat.

Diversification : quel rôle peuvent jouer les actions dans votre contrat ?

Les actions peuvent aider à diversifier un contrat d’assurance vie, car elles n’évoluent pas toujours comme les obligations ou les supports prudents. Elles peuvent aussi viser un potentiel de performance à long terme, en acceptant plus de variations.

À titre illustratif, sans recommandation d’investissement, la diversification peut porter sur :

• Secteurs : technologie, santé, industrie, consommation

• Zones : Europe, États-Unis, pays émergents

• Styles : grandes capitalisations, petites capitalisations, « value » ou « croissance »

Limites à garder en tête :

• Concentration : trop d’actions sur un seul secteur ou pays augmente le risque

• Corrélation : en période de crise, plusieurs marchés peuvent fluctuer à la hausse comme à la baisse

• Devise : investir hors zone euro peut ajouter un risque de change, à la hausse comme à la baisse

Risques et horizon de placement : ce qu’il faut accepter avant d’investir

Investir sur des titres vifs via une assurance vie comme BforLife implique d’accepter de la volatilité. Vous pouvez subir une perte en capital, y compris sur des périodes prolongées, et les performances ne sont pas garanties. Cette exposition s’envisage sur le long terme.

Les principaux risques à connaître :

• Risque de marché : baisse générale des actions, liée à l’économie, aux taux ou aux tensions géopolitiques.

• Risque spécifique inhérent à l’entreprise : une entreprise peut décevoir (résultats, dette, gouvernance) et faire chuter son cours.

• Risque sectoriel : un secteur entier peut être pénalisé (nouvelle réglementation, innovation, cycle).

• Risque de liquidité : certains titres (actions/ obligations) se revendent moins facilement, avec un prix moins favorable. Pour les obligations, le risque de crédit correspond au défaut de paiement de l’émetteur.

Un horizon long peut aider à absorber les fluctuations, sans garantir une reprise des marchés ni le remboursement du capital.

Bon à savoir : À retenir (prudence UC)

Les titres vifs sont des unités de compte : leur valeur peut évoluer à la hausse comme à la baisse. Le capital n’est pas garanti. Vous pouvez récupérer moins que votre mise initiale. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.

Points de vigilance avant de choisir des titres vifs dans BforLife

Avant d’investir en titres vifs, vérifiez que cela correspond à votre objectif et à votre horizon de placement. Assurez-vous aussi de bien comprendre le fonctionnement et les risques du titre (volatilité, perte en capital).

• Diversifiez : évitez de concentrer votre investissement sur une seule action ou un seul secteur.

• Fixez un montant maximum par ligne et respectez-le dans le temps.

• Vérifiez les frais applicables : contrat, supports, opérations (versements/ rachats) et certains arbitrages.

• Anticipez la fiscalité selon votre situation et la durée de détention de l’assurance-vie.

• Organisez un suivi régulier : actualités, résultats, rééquilibrages si nécessaire.

Bon à savoir : À vérifier (frais et fiscalité)

Selon les modalités du contrat et la nature des opérations réalisées, des frais peuvent s’appliquer (par exemple sur le contrat, les supports ou certains arbitrages). La fiscalité de l’assurance vie dépend de votre situation et peut évoluer. Avant toute opération, vérifiez les conditions et coûts associés. En cas de doute, prenez le temps de vous informer sur le support et ses risques.